O que é possível fazer neste ficheiro:

Registar a compra e venda de ETFs ;
Ter acesso em tempo real ás cotações de títulos pelo computador;
Consultar a evolução dos seus investimentos em tempo real;
Acesso aos dados pré-preenchidos para a sua declaração de imposto anual (I.R.S), criar PDF ou fazer pesquisa dinâmica por ano;
Simular a subida e descida das cotações;
Saber quanto vai receber em dividendos;
Calcular a quantidade de ETFs a comprar mediante determinado valor, usando uma calculadora;
Controlar os dividendos recebidos, calcular o imposto estrangeiro, aplicar o crédito fiscal e obter automaticamente o IRS líquido a declarar em Portugal
Acompanhar de forma indireta e manual, os ganhos e os lucros pelo smartphone.

Requisitos mínimos:

Microsoft office com macros e ActiveX ativos (ver artigo: Ativar macros e ActiveX para uso das folhas),
Computador,
Smartphone (opcional).

Nesta planilha, pode navegar por 7 abas / folhas: Simulador Smartphone, Registar, Simulador pc, Dividendos, Irs, Calculadora e Sobre.

Se achar chato ler este artigo, pode ver a playlist completa aqui:

No final do artigo, estão os ficheiros para baixar

Registar

É nesta aba, que regista a compra dos ETFs..

e onde pode acompanhar em tempo real:

a cotação dos seus ETFs;
a rentabilidade em percentagem com um grafismo com cor e setas para facilitar a sua leitura;
quanto tem a receber em valor liquido (o valor já com os encargos contabilizados),
e o lucro ( que é a diferença do teu investimento com o valor liquido a receber).

Por cada investimento temos as estatística, que dinamicamente vão atualizando á medida que as cotações e os valores vão sendo atualizados ;

No total investido, vai somando o total das suas compras, e a sua côr laranja, serve somente para alertar o valor dos seu investimento.

Em total a receber líquido, aparecerá a vermelho se fôr inferior ao total do seu investimento, e o mesmo se aplica ao lucro total

Assim tem uma visão geral de como está o seu investimento.

Nesta aba também se regista a venda dos ETFs, pois assim que vender um dos seus títulos, é só preencher com a data, clicando nesse campo, o calendário abre-se novamente para inserir a data, depois preencher o campo do valor bruto e encargos valores esses que pode ver no documento que recebe da sua instituição bancaria após efetuar a venda ou através de uma app no seu Smartphone.

Após isso pode clicar no ícone de lixeira, que passa esses valores para a aba Irs, ficando disponíveis para consulta e pré-preenchimento para a declaração anual.

Por fim tem um sistema automático de DCA (Dollar Cost Averaging) integrado na tua folha Registar, que mostra como evolui o custo médio das suas posições em cada ETF.

Sempre que adiciona uma nova compra, o Excel recalcula automaticamente:

quanto já investiu nesse ETF,
quantas unidades tem,
e qual é o seu custo médio acumulado e global.
Assim consegue ver como o preço médio vai descendo ao fazer DCA (compras regulares em momentos diferentes de mercado).

📈 Para que serve o DCA

O Dollar Cost Averaging é uma estratégia em que:

Investe valores fixos em intervalos regulares (ex.: todos os meses),
Compra mais unidades quando o preço cai e menos quando o preço sobe,
O seu preço médio fica estabilizado, reduzindo o risco de comprar tudo num pico de mercado.

👉 O painel DCA que mostra exatamente esse comportamento: a evolução e o preço médio final de cada ETF na sua carteira.

Simulador Smartphone

Isto é o que vai ver num computador, as colunas essenciais estão visíveis, enquanto que as restantes estão colapsadas.

A função desta aba é simular pelo smartphone, onde é só digitar nas células vazias um valor da cotação que veja num site online pelo seu smartphone.

(Nota: não é possível atualizar em tempo real as cotações pelo Microsoft Office na versão lançada para Android).

Se meter o ficheiro no One Drive, Google Drive ou outro serviço de nuvem, pode aceder por um smartphone, enquanto não estiver no conforto da sua casa em frente ao seu computador.

Por isso, tem á disposição 5 colunas, para uma melhor visualização pelo seu smartphone.

Simulador pc

Aqui utiliza os botões para aumentar ou diminuir para simular o valor de cotação do ETF.

Dividendos

Aqui pode decidir se prefere receber o dividendo ou vender o título;

Assim que souber das datas de pagamento e de ex-dividendo, pode preencher nas células vazias e

o sistema dir-lhe-á quanto tempo falta para o dia de pagamento.

Ao preencher nos campos vazios o preço por ação pago, o sistema calcula de forma aproximada quanto irá receber em dividendos, pois as comissões de títulos e as despesas de processamento são definidas pela corretora ou banco e não têm uma fórmula fixa como o IRS ou o IVA.

As despesas de processamento por norma têm um preço fixo de 1,25€

As comissões de títulos vão aumentando consoante o preço do dividendo; quanto maior o preço, maior a comissão, e isso é aplicado dinamicamente aqui.

(1)(2) As comissões de títulos e as despesas de processamento são definidas pela corretora ou banco e não têm uma fórmula fixa como o IRS ou o IVA.

As despesas de processamento por norma têm um preço fixo de 1,25€.

As comissões de títulos são cobradas pelas entidades financeiras pelo serviço de recebimento de dividendos, custódia de ações, ou intermediação do pagamento ao investidor. .

As comissões de títulos vão aumentando consoante o preço do dividendo, quanto maior o preço, maior a comissão, e isso é aplicado dinamicamente aqui.

comissão ÷ valor bruto dividendo = percentagem efetiva. ex: 2,47 € ÷ 123,40 € ≈ 2,00%.

"Isto é um valor alto para uma comissão simples, por isso é provável que seja uma comissão fixa mínima por operação, independente do valor recebido."

A taxa liberatória de IRS em Portugal sobre dividendos é de 28%: IRS = TotalDividendosBrutos × 0,28

Os serviços financeiros cobrados estão sujeitos a IVA à taxa normal de 23%: IVA = (Comissões + Despesas) × 0,23

A coluna M – “Distribuição / Acumulação” é uma das partes mais importantes da aba Dividendos, porque define como o ETF lida com os dividendos que gera — e isso tem impacto direto na rentabilidade, tributação e estratégia de longo prazo.

📊 Função da coluna M

Tipo	Significado	O que acontece na prática
Distribuição	O ETF paga os dividendos em dinheiro aos investidores.	Recebes o valor dos dividendos na tua corretora (normalmente em USD ou EUR). O montante entra como rendimento, sujeito a retenção na fonte (IRS, W-8BEN, etc).
Acumulação	O ETF reinveste automaticamente os dividendos nas próprias unidades do fundo.	Não recebes o dinheiro diretamente. O dividendo é reinvestido dentro do ETF, aumentando o seu valor de cota (NAV). Pagas imposto apenas quando venderes as cotas, pois o rendimento fica “embutido”.

Na aba Dividendos:

A coluna M funciona como uma categoria automática ou seletor manual que marca o tipo de ETF:
- "Distribuição" → o valor do dividendo (colunas G–K) é tratado como rendimento recebido.
- "Acumulação" → o dividendo é reinvestido, portanto o valor é apenas informativo (não entra como rendimento tributável imediato).

📍 Isso permite que as macros ou fórmulas:

Façam tratamentos fiscais diferentes (ex: IRS só para “Distribuição”),
Calculem o retorno total real (considerando reinvestimento ou não),
E identifiquem qual ETF está a gerar fluxo de caixa direto.

⚙️ Em resumo

Situação	Tipo de ETF	Efeito no investidor
Recebe dinheiro periodicamente	Distribuição	Dividendos pagos e tributados agora
Não recebe nada, mas o preço do ETF sobe	Acumulação	Dividendos reinvestidos; impostos só no resgate

👉 Assim, a coluna M é essencial para:

Separar fluxo de caixa real vs crescimento acumulado,
Calcular corretamente o retorno líquido após impostos,
E ajustar o comportamento do modelo DCA ou da aba IRS conforme o tipo de ETF.

Calculadora

Aqui pode simular a quantidade de ETFs a comprar pelos diversos títulos mediante determinado valor disponível.

Há disponível uma calculadora para ser manuseada por smartphone.

A taxa de cambio é atualizada automaticamente e aplicada nas formulas !!

Irs

Sempre que se regista uma compra, é feito um registo na aba Irs,

assim como também quando se finaliza essa venda, também, se regista nessa mesma aba com o NIF da empresa, ficando assim disponível para consulta todos os dados essenciais para declarar na sua declaração de I.R.S.

Também pode consultar o lucro em cada operação, bem como o total dos ganhos e o total dos dividendos.

Se necessário, pode-se criar uma ficheiro em PDF, somente correspondente ao ano pretendido, mediante uma busca dinâmica numa caixa de texto.

PDF gerado:

Na aba IRS, é possível acompanhar detalhadamente o impacto fiscal dos dividendos recebidos no estrangeiro e a forma como estes são declarados em Portugal.

A tabela está dividida em duas secções principais:

Dividendos para Declaração IRS

Dividendo Bruto (K): valor total recebido em dividendos, antes de qualquer imposto.
IRS estrangeiro (L): imposto retido na fonte pelo país de origem (por exemplo, EUA, Alemanha, França).
Crédito fiscal usado (M): montante que pode ser abatido no IRS português, para evitar dupla tributação internacional.
IRS líquido PT (N): imposto a pagar em Portugal depois de aplicado o crédito fiscal.

Esta parte permite compreender de forma transparente quanto foi tributado fora do país e quanto será efetivamente declarado em Portugal.

Retorno do Investimento

Dividendos (O): mostra o valor líquido dos dividendos após todas as retenções.
Lucro (P): representa o resultado final do investimento, combinando dividendos líquidos com a valorização (ou desvalorização) da ação.

Em resumo: esta secção da aba IRS é fundamental para cruzar informação entre os dividendos recebidos no estrangeiro e a forma como são tratados na declaração portuguesa, permitindo ao investidor calcular de forma clara o impacto fiscal e o retorno real do investimento.

A tabela acima serve de apoio para o preenchimento da declaração de IRS (Anexo J – Rendimentos obtidos no estrangeiro).

Cada coluna tem um papel específico:

Coluna K – Dividendo bruto
→ O valor total recebido em dividendos da ação antes de qualquer imposto (bruto).
Coluna L – IRS estrangeiro
→ O imposto que foi retido na fonte pelo país de origem do dividendo (ex.: EUA, Brasil, etc.).
Coluna M – Crédito fiscal usado
→ É o valor que podes abater em Portugal, até ao limite do imposto estrangeiro pago (para evitar dupla tributação).
Coluna N – IRS líquido PT
→ O que sobra a pagar em Portugal, depois de descontar o crédito fiscal. Se o crédito fiscal for suficiente, fica “0” ou “-”.

Resumindo:
Esta aba serve para simular e controlar quanto vais pagar (ou deixar de pagar) de IRS em Portugal sobre dividendos recebidos do estrangeiro. Ela calcula a parte que já foi paga fora (IRS estrangeiro) e aplica o crédito fiscal para não pagares imposto duas vezes.

Sobre

Aqui, pode aceder ao blogue clicando no ícone; contatar-me; ver a versão do ficheiro e a sua chave de ativação.

Baixar ficheiros:

ETFs EUA

Planilha mágica

ETF´s para investidor português